亿晶光电(600537.CN)

海通集团深度报告:盈利能力突出的光伏一体化公司

时间:10-01-13 00:00    来源:中银国际证券

公司拟与亿晶光电(600537)进行资产置换,亿晶光电拥有硅棒、切片、电池片、电池组件较完整的光伏产业链,对多晶硅原材料成本控制较好,费用率低,在行业中盈利能力十分突出。如果成功完成重组,公司的收入将都来自光伏产品,在目前的A 股市场具有绝对的投资稀缺性,未来业绩也将充分享受光伏行业的增长。我们对公司2010年备考业绩预测为1.06 元,目标价37.00 元,首次覆盖给予买入评级。